نموذج نسب الرفع المالي Excel - XLSX

ما هو نموذج نسب الرفع المالي؟

نموذج نسب الرفع المالي هي نوع قياس يوضح العلاقة بين إجمالي ديون وإجمالي أصول الشركة، يستخدم لتقييم مستوى الدين مقارنة برأس المال أو حقوق الملكية أو الأرباح أو إجمالي التمويل أو مقاييس مالية أخرى.

ما أهمية نموذج نسب الرفع المالي؟

يستخدم نموذج نسب الرفع المالي في شركات التمويل والأعمال والاقتصاد في قياس قدرتها على تسديد التزاماتها المالية أو في تقييم استقرارها المالي أو في تحديد درجة استخدامها للأموال المقترضة في تمويل العمليات التشغيلية أو الأصول. تتمثل أهمية نموذج نسب الرفع المالي الرئيسية في التالي:

• التحليل المالي وتقييم المخاطر وتقييم الكفاءة التشغيلية.

• قياس نسبة ديون الشركة مقارنة بمقياس مالي آخر.

• المقارنة بين سجلات الشركة التاريخية لتحديد الاستثمار في شركة ما أو لا.

• تساعد المقرضين على التحكم في المخاطر المتعلقة باتفاقيات القروض.

• إمكانية وضع حد لنسبة الرفع المالي في الاتفاق الخاص بالقرض.

كيفية عمل نموذج نسب الرفع المالي؟

نقوم بجمع البيانات التالية حتى نصل إلى نسب الرفع المالي الخاص بشركتك:

1- تحديد إجمالي أصول الشركة

الأصول هي كل ما تمتلكه الشركة من أموال نقدية أو بنكية وممتلكات ملموسة مثل الآلات والأجهزة ومنتجات يتم تحويلها إلى نقد من خلال بيعها والموارد غير الملموسة مثل الحقوق الفكرية أو براءة اختراع.

يتم حساب إجمالي أصول الشركة عن طريق جمع العناصر التالية:

إجمالي الأصول = النقدية + ما يساوي النقد + إجمالي الاستثمارات قصيرة الأجل + الحسابات المدينة + المخزون + المصروفات المدفوعة مقدمًا + الأصول الأخرى

2- تحديد إجمالي ديون الشركة

ديون الشركة هي المبلغ المالي الذي تدين به الشركة لجهة أخرى، وهناك نوعين من الديون: (الديون طويلة الأجل والديون قصيرة الأجل). يتم حساب إجمالي ديون من خلال المعادلة التالية:

إجمالي ديون الشركة = الديون طويلة الأجل + الديون قصيرة الأجل

3- حقوق الملكية

حقوق الملكية هي الفرق بين الأصول والالتزامات، أو بمعنى آخر، هي رأس مال الشركة الذي يتم جمعه في صورة نقد أو ممتلكات ملموسة أو غير ملموسة، بهدف الاستثمار في مشاريع جديدة، أو تمويل العمليات التشغيلية، أو شراء الأصول، أو توسيع نطاق الشركة. يحصل المساهمون على هذه الأموال بعد تسديد جميع التزامات الشركة.

يتم ايجاد إجمالي حقوق الملكية للشركة من خلال استخدام المعادلة التالية:

حقوق الملكية = إجمالي الأصول - إجمالي الالتزامات

4- الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك

الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك هي المبلغ المالي الذي اكتسبته الشركة من خلال بيع المنتجات أو تقديم الخدمات قبل خصم كل من الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك، تستخدم هذه الطريقة لقياس ربحية الشركة الأساسية وتقييم قدرة الشركة على توليد النقد وتقييم الأدار المالي.

يتم حساب إجمالي الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك من خلال المعادلة التالية:

الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك  = صافي الدخل + مصاريف الضرائب + مصاريف الفوائد + مصاريف الاستهلاك.

من المستفيدين من نموذج نسب الرفع المالي؟

1. المقرضين: يتسخدم المقرضين نموذج نسب الرفع المالي لتقييم ديون الشركة وتحديد إذا كانت تشكل مخاطرة عالية أو متوسطة أو منخفضة. يتم تحديدها من خلال مقارنة ديون الشركة مع أرباحها وحقوق ملكيتها.

2. الإدارة: يقوموا الإدارة باستخدام النموذج للقدرة على اتخاذ قرار حول الاقتراض أو العمل على خفض الديون.

3. المستثمرين: يستخدم المستثمرين والمساهمين نموذج نسب الرفع المالي لتققيم ديون وأرباح الشركة قبل اتخاذ أي قرار.

كيف يُستخدم نموذج نسب الرفع المالي؟

يتم استخدام نموذج الرفع المالي بإضافة الأرصدة الخاصة بكل خانة:

أولًا، تجد على الجانب الأيمن من النموذج خانة خاصة بالمعلومات المالية للشركة، مكونة من خمس خانات، وهي:

1. الأصول

2. الديون

3. حقوق الملكية

4. الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك

5. الاستهلاك

تقوم بإدخال بيانات الشركة في هذا المربع. ومن ثم، يتم الحساب التلقائي في المربع على اليسار لتجد كلًا من الآتي:

1. نسبة الدين إلى الأصول

2. نسبة الدين إلى حقوق الملكية

3. نسبة الدين إلى رأس المال

4. نسبة الدين إلى الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك

5. . نسبة الأصول إلى حقوق الملكية

كيف تعمل نسبة الرفع المالي؟

تعمل نسبة الرفع المالي على قياس نسبة الديون مقارنة برأس المال، للقدرة على تحقيق عائدات أعلى من سعر الفائدة على قروضها حتى تستطيع سداد الديون في الوقت المطلوب. قد تؤدي مستويات الدين غير المنضبطة إلى تخفيض التصنيف الائتماني للشركة.

لا تقتصر استخدامات نسب الرفع المالي على قياس الديون فقط، بل تتداخل أيضًا في قياس نفقات التشغيل الثابتة والمتغيرة في الشركة، لتقديم صورة شاملة وواضحة حول التغييرات في الإنتاج على الدخل التشغيلي.

تعمل نسبة الرفع المالي على النحو التالي: يشير ارتفاع نسبة الرفع المالي إلى رأس المال إلى زيادة المخاطر التي تواجهها الشركة في الوفاء بالتزاماتها، والعكس صحيح.

ما عناصر نموذج نسب الرفع المالي؟

يتكون نموذج نسب الرفع المالي من مجموع كل من:

• الأصول

• الديون

• حقوق الملكية

• الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك

• الاستهلاك

بهدف الوصول إلى نسب الرفع الخاصة بكل من الآتي:

1. نسبة الدين إلى الأصول

2. نسبة الدين إلى حقوق الملكية

3. نسبة الدين إلى رأس المال

4. نسبة الدين إلى الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك

5. نسبة الأصول إلى حقوق الملكية